2026年一季度，我國(guó)服裝行業(yè)積極應(yīng)對(duì)國(guó)際市場(chǎng)需求疲弱、中東地緣局勢(shì)擾動(dòng)等困難和問題，在國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)步回升及擴(kuò)大內(nèi)需各項(xiàng)政策措施落地生效等積極因素的支撐下，行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行總體基本平穩(wěn)，生產(chǎn)、內(nèi)銷保持恢復(fù)性增長(zhǎng)，出口展現(xiàn)較強(qiáng)韌性，但企業(yè)盈利嚴(yán)重承壓，投資高速回落。
展望全年，面對(duì)復(fù)雜嚴(yán)峻的外部發(fā)展形勢(shì)，我國(guó)服裝行業(yè)仍需有效防范化解地緣政治沖突加劇、貿(mào)易保護(hù)主義升溫、國(guó)際航運(yùn)受限等各類風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)，加快培育新質(zhì)生產(chǎn)力，扎實(shí)推進(jìn)現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)，持續(xù)鞏固提升產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)優(yōu)勢(shì)與發(fā)展韌性，全力推動(dòng)行業(yè)經(jīng)濟(jì)實(shí)現(xiàn)平穩(wěn)修復(fù)、向新向好發(fā)展。
一、服裝行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況
（一）服裝生產(chǎn)平穩(wěn)回升 ?
一季度，我國(guó)服裝產(chǎn)業(yè)鏈有序良性運(yùn)行，規(guī)模以上企業(yè)工業(yè)增加值和服裝產(chǎn)量均保持小幅增長(zhǎng)，增速較2025年平穩(wěn)回升。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，1-3月，服裝行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)工業(yè)增加值同比增長(zhǎng)3.1%，增速較2025年全年回升6.1個(gè)百分點(diǎn)；規(guī)模以上企業(yè)服裝產(chǎn)量同比增長(zhǎng)1.36%，增速較2025年全年回升4.80個(gè)百分點(diǎn)。從細(xì)分品類來看，梭織服裝產(chǎn)量同比增長(zhǎng)0.70%，其中羽絨服裝、西服套裝和襯衫產(chǎn)量同比分別下降0.99%、1.33%和9.84%；針織服裝產(chǎn)量同比增長(zhǎng)1.66%。
圖1 2026年1-3月服裝行業(yè)生產(chǎn)增速情況
數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局
（二）內(nèi)銷實(shí)現(xiàn)良好增長(zhǎng) ?
一季度，在國(guó)內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)實(shí)現(xiàn)良好開局、國(guó)家提振消費(fèi)各項(xiàng)政策協(xié)同顯效以及春節(jié)假期消費(fèi)需求集中釋放等因素的支撐下，我國(guó)服裝內(nèi)銷市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)較快增長(zhǎng)。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，1-3月，我國(guó)限額以上單位服裝類商品零售額累計(jì)3032.6億元，同比增長(zhǎng)9.4%，增速較2025年全年加快6.6個(gè)百分點(diǎn)。其中，1-2月、3月限額以上單位服裝類商品零售額同比分別增長(zhǎng)10.7%和6.6%。同期，線上服裝銷售明顯提速，穿類商品網(wǎng)上零售額同比增長(zhǎng)11.6%，增速較2025年全年加快9.7個(gè)百分點(diǎn)。
圖2 2026年1-3月國(guó)內(nèi)市場(chǎng)服裝銷售情況
數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局
（三）出口承壓釋放韌性?
一季度，在國(guó)際市場(chǎng)需求疲弱、地緣政治沖突加劇、貿(mào)易政策不確定性上升的背景下，出口企業(yè)積極應(yīng)對(duì)國(guó)際航運(yùn)成本上漲、訂單交付受阻等困難和風(fēng)險(xiǎn)，我國(guó)服裝出口整體保持基本穩(wěn)定，展現(xiàn)出較強(qiáng)韌性。根據(jù)中國(guó)海關(guān)數(shù)據(jù)，1-3月，我國(guó)累計(jì)完成服裝及衣著附件出口328.9億美元，同比下降0.4%，降幅較2025年同期收窄1.5個(gè)百分點(diǎn)，較2025年全年收窄4.6個(gè)百分點(diǎn)。從量?jī)r(jià)關(guān)系來看，服裝出口延續(xù)量升價(jià)跌態(tài)勢(shì)，出口數(shù)量83.8億件，同比增長(zhǎng)6.6%，出口平均單價(jià)3.2美元/件，同比下降6.2%。從月度出口來看，出口增速呈現(xiàn)較大波動(dòng)。1-2月，在節(jié)前訂單集中交付的帶動(dòng)下，服裝出口同比增長(zhǎng)14.8%；3月，受上年同期對(duì)美國(guó)“搶出口”推高基數(shù)的影響，服裝出口同比下降29.4%。
圖3 2026年1-3月我國(guó)服裝及衣著附件出口情況
數(shù)據(jù)來源：中國(guó)海關(guān)
從細(xì)分品類來看，便服套裝和上衣出口金額同比增長(zhǎng)22.6%和6.2%，西服套裝、T恤衫和毛衫出口金額同比均小幅增長(zhǎng)0.3%，其余主要品類服裝出口金額均有所下降。褲子、連衣裙和襯衫出口金額同比分別下降0.6%、5.3%和0.5%。羽絨服出口量升價(jià)跌，出口數(shù)量同比增長(zhǎng)1.4%，出口單價(jià)同比下降10.5%。
從主要市場(chǎng)來看，我國(guó)服裝出口市場(chǎng)結(jié)構(gòu)加快調(diào)整，美歐日市場(chǎng)走勢(shì)分化，拉丁美洲、非洲等新興市場(chǎng)保持較快增長(zhǎng)。根據(jù)中國(guó)海關(guān)數(shù)據(jù)，1-3月，我國(guó)對(duì)美國(guó)服裝出口金額72.5億美元，同比下降2.5%，降幅較2025年全年收窄9.5個(gè)百分點(diǎn)；對(duì)歐盟服裝出口金額52.4億美元，同比增長(zhǎng)4.9%，增速較2025年全年加快1.9個(gè)百分點(diǎn)；對(duì)日本服裝出口金額28.0億美元，同比下降4.3%，增速較2025年全年回落5.2個(gè)百分點(diǎn)；同期，我國(guó)對(duì)東盟、“一帶一路”沿線國(guó)家和地區(qū)服裝出口降幅有所收窄。其中，對(duì)東盟服裝出口金額27.2億美元，同比下降8.4%，降幅較2025年全年收窄11.2個(gè)百分點(diǎn)；對(duì)“一帶一路”沿線國(guó)家和地區(qū)服裝出口金額81.4億美元，同比下降5.6%，降幅較2025年全年收窄4.4個(gè)百分點(diǎn)。另外，我國(guó)對(duì)拉丁美洲和非洲服裝出口同比分別增長(zhǎng)8.7%和29.7%，對(duì)俄羅斯服裝出口同比大幅增長(zhǎng)56.5%，對(duì)澳大利亞同比增長(zhǎng)11.8%。
從出口省份來看，東部地區(qū)仍是我國(guó)服裝出口主要集中地，部分中西部地區(qū)省份出口表現(xiàn)亮眼。根據(jù)中國(guó)海關(guān)數(shù)據(jù)，1-3月，東部地區(qū)服裝出口金額271.0億美元，同比增長(zhǎng)3.4%，占全國(guó)服裝出口總額的82.4%。在服裝出口前五大省份中，浙江服裝出口同比增長(zhǎng)6.4%，廣東服裝出口由負(fù)轉(zhuǎn)正，同比大幅增長(zhǎng)19.9%；江蘇、山東和福建服裝出口同比分別下降5.4%、10.6%和3.0%。部分中西部及邊疆省份憑借市場(chǎng)拓展與政策賦能實(shí)現(xiàn)快速增長(zhǎng)，其中，在自貿(mào)港封關(guān)政策紅利加速釋放的帶動(dòng)下，海南服裝出口大幅增長(zhǎng)799.8%；云南依托區(qū)位優(yōu)勢(shì)及RCEP關(guān)稅優(yōu)惠政策，服裝出口表現(xiàn)亮眼，同比增長(zhǎng)294.7%。與此同時(shí)，新疆、廣西和湖北服裝出口同比分別下降21.4%、28.8%和27.2%。
（四）企業(yè)盈利嚴(yán)重承壓?
一季度，受國(guó)際市場(chǎng)需求疲弱、綜合成本上漲以及出口價(jià)格下跌等多重因素影響，我國(guó)服裝行業(yè)效益修復(fù)緩慢，營(yíng)業(yè)收入和利潤(rùn)總額降幅雖有所收窄，但整體仍延續(xù)2025年的縮減態(tài)勢(shì)，企業(yè)盈利嚴(yán)重承壓。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，1-3月，我國(guó)服裝行業(yè)規(guī)模以上（年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入2000萬元及以上）企業(yè)12541家，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入2425.68億元，同比下降1.71%，降幅較2025年全年收窄11.50個(gè)百分點(diǎn)；利潤(rùn)總額54.15億元，同比下降17.76%，降幅較2025年全年收窄9.58個(gè)百分點(diǎn)；營(yíng)業(yè)收入利潤(rùn)率僅為2.23%，同比下降0.44個(gè)百分點(diǎn)，低于2025年全年1.82個(gè)百分點(diǎn)。
行業(yè)虧損面擴(kuò)大，運(yùn)行效率有所下降。1-3月，服裝行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)虧損面達(dá)35.60%，比2025年同期擴(kuò)大1.02個(gè)百分點(diǎn)；三費(fèi)比例為11.65%，比2025年同期上升0.56個(gè)百分點(diǎn)；產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率分別為9.13次/年、5.52次/年和0.99次/年，同比分別下降3.36%、3.68%和4.32%。
圖4 2026年1-3月服裝行業(yè)主要效益指標(biāo)情況
數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局
（五）投資增速高速回落?
在企業(yè)經(jīng)營(yíng)壓力加大、上年高基數(shù)等制約因素的影響下，我國(guó)服裝行業(yè)固定資產(chǎn)投資高速回落。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，1-3月，服裝行業(yè)固定資產(chǎn)投資額同比下降4.1%，增速較2025年同期回落27.0個(gè)百分點(diǎn)，較2025年全年回落9.3個(gè)百分點(diǎn)。
圖5 2026年1-3月服裝行業(yè)固定資產(chǎn)投資增速情況
數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局
二、一季度服裝行業(yè)發(fā)展特點(diǎn)
（一）多重因素加劇企業(yè)經(jīng)營(yíng)壓力?
當(dāng)前，受國(guó)際市場(chǎng)需求不穩(wěn)、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇、運(yùn)營(yíng)成本高企、各項(xiàng)費(fèi)用上漲等多重因素疊加影響，服裝行業(yè)企業(yè)整體經(jīng)營(yíng)壓力進(jìn)一步加大。在國(guó)際市場(chǎng)動(dòng)力不足以及中東地緣局勢(shì)擾動(dòng)等背景下，國(guó)際訂單有所縮減，疊加國(guó)際航運(yùn)成本上漲，服裝出口訂單交付受阻，企業(yè)履約成本抬升、海外合作穩(wěn)定性承壓，經(jīng)營(yíng)壓力和風(fēng)險(xiǎn)明顯加大。同時(shí)，“內(nèi)卷式”競(jìng)爭(zhēng)引發(fā)企業(yè)之間的無序競(jìng)爭(zhēng)與價(jià)格戰(zhàn)，尤其是直播電商等線上渠道價(jià)格內(nèi)卷問題突出，且退貨率居高不下，不僅擠壓企業(yè)利潤(rùn)空間，更阻礙行業(yè)的良性有序發(fā)展。另外，企業(yè)原材料、物流、用工等成本壓力持續(xù)高企，疊加在市場(chǎng)推廣、渠道建設(shè)、數(shù)字化轉(zhuǎn)型等方面加大投入，導(dǎo)致企業(yè)運(yùn)營(yíng)費(fèi)用攀升，盈利水平不斷承壓。
（二）多元需求賦能消費(fèi)業(yè)態(tài)豐富完善?
隨著居民消費(fèi)觀念日益成熟，服裝行業(yè)市場(chǎng)分層化特征更加明顯，消費(fèi)需求從基礎(chǔ)穿戴向品質(zhì)體驗(yàn)、功能屬性、身份表達(dá)等方向升級(jí)，同時(shí)消費(fèi)決策更趨理性，性價(jià)比、質(zhì)價(jià)比和心價(jià)比成為重要考量，行業(yè)企業(yè)通過梯度化品牌布局，精準(zhǔn)覆蓋多元客群與消費(fèi)場(chǎng)景，進(jìn)一步釋放細(xì)分賽道消費(fèi)潛力。比音勒芬聚焦高端商務(wù)休閑與高爾夫運(yùn)動(dòng)場(chǎng)景，依托高品質(zhì)功能性面料、精細(xì)化剪裁與品牌定位，一季度門店客流與客單價(jià)保持穩(wěn)健增長(zhǎng)。之禾深耕自然舒適、簡(jiǎn)約高級(jí)的中高端女裝領(lǐng)域，通過天然面料、極簡(jiǎn)設(shè)計(jì)傳遞品質(zhì)生活理念，精準(zhǔn)契合消費(fèi)者對(duì)穿著質(zhì)感、舒適體驗(yàn)與身份表達(dá)的消費(fèi)需求。巴拉巴拉則圍繞嬰童、中大童不同成長(zhǎng)階段，推出安全親膚、運(yùn)動(dòng)功能、國(guó)潮IP等細(xì)分產(chǎn)品，覆蓋家庭多元消費(fèi)訴求，持續(xù)激活營(yíng)收增長(zhǎng)動(dòng)能。
（三）品牌全渠道布局不斷優(yōu)化?
在數(shù)字經(jīng)濟(jì)深度滲透與消費(fèi)場(chǎng)景多元拓展的背景下，服裝行業(yè)渠道融合步伐加快，服裝品牌深化人工智能、云計(jì)算等新技術(shù)在全鏈路的融合應(yīng)用，積極構(gòu)建線上全域矩陣、優(yōu)化線下終端布局，通過渠道互補(bǔ)、場(chǎng)景聯(lián)動(dòng)，持續(xù)夯實(shí)市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)基礎(chǔ)，提升全渠道綜合競(jìng)爭(zhēng)力。李寧持續(xù)加大抖音、視頻號(hào)、天貓旗艦店全域布局，借助AI大數(shù)據(jù)優(yōu)化流量精準(zhǔn)分發(fā)與用戶高效觸達(dá)，通過專業(yè)運(yùn)動(dòng)博主直播、新品首發(fā)專場(chǎng)與會(huì)員私域運(yùn)營(yíng)，線上銷售穩(wěn)步提升。與此同時(shí)，服裝品牌主動(dòng)調(diào)整線下終端布局，優(yōu)化渠道結(jié)構(gòu)，聚焦奧萊折扣店、高端購(gòu)物中心、品牌體驗(yàn)店等優(yōu)質(zhì)場(chǎng)景，充分發(fā)揮差異化運(yùn)營(yíng)優(yōu)勢(shì)，有效提升門店運(yùn)營(yíng)效率。波司登聚焦核心商圈打造標(biāo)桿體驗(yàn)店，強(qiáng)化場(chǎng)景體驗(yàn)，鞏固核心客群優(yōu)勢(shì)。
三、2026年服裝行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)展望
展望全年，我國(guó)服裝行業(yè)發(fā)展環(huán)境更趨復(fù)雜嚴(yán)峻，外部需求偏弱、競(jìng)爭(zhēng)加劇、供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)提升等多重挑戰(zhàn)交織疊加，內(nèi)部結(jié)構(gòu)調(diào)整、提質(zhì)增效的轉(zhuǎn)型壓力持續(xù)存在，行業(yè)保持平穩(wěn)修復(fù)、向新向好發(fā)展仍面臨較大考驗(yàn)。
從國(guó)際市場(chǎng)來看，服裝出口存在較大不確定性。受地緣政治沖突加劇影響，霍爾木茲海峽與紅海航線通行風(fēng)險(xiǎn)上升，國(guó)際物流運(yùn)輸受限，企業(yè)面臨運(yùn)價(jià)上漲與交付延遲的雙重壓力；同時(shí)，美國(guó)對(duì)中國(guó)加征額外關(guān)稅降至10%，短期內(nèi)有助于穩(wěn)定我國(guó)對(duì)美服裝出口訂單規(guī)模，但中美貿(mào)易摩擦仍處于博弈階段，存在關(guān)稅上調(diào)的潛在風(fēng)險(xiǎn)。從國(guó)內(nèi)市場(chǎng)來看，隨著《提振消費(fèi)專項(xiàng)行動(dòng)方案》深入實(shí)施以及“十五五”規(guī)劃綱要相關(guān)部署推進(jìn)，居民消費(fèi)信心逐步恢復(fù)，線上線下多元化、多場(chǎng)景、融合式消費(fèi)模式不斷更新，將加快釋放國(guó)潮服飾、運(yùn)動(dòng)戶外、銀發(fā)經(jīng)濟(jì)等細(xì)分領(lǐng)域需求潛力，支撐服裝內(nèi)銷市場(chǎng)平穩(wěn)發(fā)展的積極因素累積增多。
面對(duì)復(fù)雜嚴(yán)峻的國(guó)內(nèi)外發(fā)展形勢(shì)，服裝行業(yè)企業(yè)需以培育新質(zhì)生產(chǎn)力為核心抓手，推動(dòng)數(shù)字化、智能化全鏈條深度融合，扎實(shí)推進(jìn)現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)，不斷夯實(shí)產(chǎn)業(yè)穩(wěn)定回升基礎(chǔ)和發(fā)展韌性，推動(dòng)行業(yè)經(jīng)濟(jì)實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。
